Αισθητή υποχώρηση κατέγραψε, κατά την τριετία 2005 – 2007, ο ρυθμός ανάπτυξης της εγχώριας αγοράς εξωτερικών κουφωμάτων μετά την πρωτόγνωρη και έντονη αναπτυξιακή πορεία που είχε σημειώσει την προηγούμενη δεκαετία, ενώ δυσοίωνες είναι οι προβλέψεις για τα επόμενα έτη, καθώς η οικονομική κρίση και η συρρίκνωση της δημόσιας και ιδιωτικής οικοδομικής δραστηριότητας, εκτιμάται ότι θα επηρεάσουν περαιτέρω τον κλάδο. Αυτό αναφέρεται στην πρόσφατη κλαδική μελέτη που διενήργησε η ICAP, η οποία σημειώνει ότι μεσοσταθμικά, ο ρυθμός ανάπτυξης του κλάδου κατά την περίοδο 1996 – 2007, κινήθηκε στο 4,4%.
Όπως αναφέρεται στη μελέτη, τα τελευταία χρόνια η κατανάλωση εξωτερικών κουφωμάτων παρουσίασε σχετικά υψηλούς ρυθμούς ανάπτυξης, γεγονός που οφείλεται στην άνοδο της οικοδομικής δραστηριότητας και των ανακαινίσεων, τόσο σε ιδιωτικά όσο και σε δημόσια κτήρια.
Σημαντικό μέρος της συγκεκριμένης δραστηριότητας προήλθε από τον ξενοδοχειακό κλάδο (ανέγερση νέων μονάδων και ανακαινίσεις παλαιοτέρων), κυρίως λόγω των Ολυμπιακών αγώνων της Αθήνας. Το 2007 η εξέλιξη της αγοράς εξωτερικών κουφωμάτων συνέχισε την ανοδική της πορεία. Ωστόσο στον κλάδο των κουφωμάτων δραστηριοποιείται ένας μεγάλος αριθμός παραγωγικών επιχειρήσεων, η πλειοψηφία των οποίων είναι μικρού και μεσαίου μεγέθους.
Στο γεγονός του κατακερματισμού της προσφοράς του κλάδου συμβάλλει και η φύση του προϊόντος και οι εξειδικευμένες απαιτήσεις των πελατών, που δεν επιτρέπουν την πλήρη τυποποίηση του προϊόντος και κατά συνέπεια τη μαζική παραγωγή του. Άλλωστε, τα χαρακτηριστικά της αγοράς, όσον αφορά την ιδιοκτησία ακινήτων στην Ελλάδα (κυριαρχούν οι μικροϊδιοκτήτες) και το ιδιαίτερα υψηλό ποσοστό ιδιοκατοίκησης, διαμορφώνει συνθήκες ζήτησης που ευνοούν τον κατακερματισμό.
Οι περισσότερες επιχειρήσεις του κλάδου δραστηριοποιούνται στον τομέα της παραγωγής εξωτερικών κουφωμάτων, ενώ οι εισαγωγές των εν λόγω προϊόντων είναι περιορισμένες. Οι περισσότερες επιχειρήσεις που ασχολούνται με την κατασκευή συνθετικών κουφωμάτων βρίσκονται συγκεντρωμένες στη Βόρεια Ελλάδα, καθώς στη συγκεκριμένη περιοχή η ζήτηση για τα εν λόγω προϊόντα είναι μεγαλύτερη, εξαιτίας των κλιματολογικών συνθηκών.
Το πλέον δυνατό σημείο των εξεταζόμενων επιχειρήσεων είναι ότι διαθέτουν προϊόντα τα οποία ουσιαστικά δεν έχουν υποκατάστατα. Στον τομέα των κουφωμάτων αλουμινίου, δυνατό σημείο επίσης θεωρείται το γεγονός της ύπαρξης οργανωμένης και εκτεταμένης εγχώριας βιομηχανίας παραγωγής και μεταποίησης αλουμινίου, που εφοδιάζει τις απαραίτητες πρώτες ύλες (προφίλ αλουμινίου).
Η εξεταζόμενη αγορά συνδέεται άμεσα με το γενικότερο οικονομικό κλίμα, καθώς η ζήτηση για εξωτερικά κουφώματα εξαρτάται από την πορεία της δημόσιας και ιδιωτικής οικοδομικής δραστηριότητας. Επίσης, η εξέλιξη των χορηγήσεων στεγαστικών δανείων, η οποία με τη σειρά της εξαρτάται από τη διαμόρφωση των επιτοκίων και τη σχετική πολιτική των τραπεζών (όροι δανειοδότησης κλπ.), συνιστά σημαντικό παράγοντα διαμόρφωσης της ζήτησης.
Σύμφωνα με τα αποτελέσματα της κλαδικής μελέτης, η συνολική εγχώρια αγορά εξωτερικών κουφωμάτων παρουσίασε σε γενικές γραμμές ανοδική πορεία την περίοδο 1996-2007, με μέσο ετήσιο ρυθμό μεταβολής 4,4%. Ωστόσο, όπως αναφέρουν παράγοντες του κλάδου, η εν λόγω αγορά το 2008 προβλέπεται να παρουσιάσει μείωση της τάξης του 3% σε σχέση με το 2007. Το 2008, τα εξωτερικά κουφώματα αλουμινίου εκτιμάται ότι κάλυψαν το 72,3% της εγχώριας αγοράς, ενώ πιο περιορισμένη ήταν η συμμετοχή των ξύλινων και συνθετικών κουφωμάτων, που κυμάνθηκε στο 15,6% και 12% αντιστοίχως.
Όσον αφορά στην εξέλιξη της εγχώριας αγοράς στο άμεσο μέλλον, παράγοντες του κλάδου εκτιμούν ότι σύμφωνα με τις ισχύουσες συνθήκες και τάσεις, ο κλάδος των εξωτερικών κουφωμάτων αναμένεται να παρουσιάσει μείωση σε σχέση με τα προηγούμενα χρόνια, λόγω της τρέχουσας οικονομικής συγκυρίας και της μείωσης της οικοδομικής δραστηριότητας. Συγκεκριμένα, όπως εκτιμούν παράγοντες της αγοράς ο κλάδος των κουφωμάτων από ξύλο και αλουμίνιο αναμένεται να αντιμετωπίσει μειώσεις της τάξης του 10% την περίοδο 2009-2010, ενώ η αγορά των συνθετικών κουφωμάτων εκτιμάται ότι θα κινηθεί μεταξύ στασιμότητας και οριακής αύξησης της ζήτησης.
Χρηματοοικονομική ανάλυση
Στο πλαίσιο της μελέτης έγινε και χρηματοοικονομική ανάλυση των επιχειρήσεων του κλάδου βάσει επιλεγμένων αριθμοδεικτών. Επίσης, συντάχθηκαν ομαδοποιημένοι ισολογισμοί βάσει αντιπροσωπευτικού δείγματος 49 παραγωγικών επιχειρήσεων κουφωμάτων αλουμινίου, 12 παραγωγικών επιχειρήσεων ξύλινων κουφωμάτων και 23 επιχειρήσεων παραγωγής συνθετικών κουφωμάτων, για τις οποίες υπήρχαν διαθέσιμα στοιχεία ισολογισμών των χρήσεων 2006 και 2007.
Όπως προκύπτει από τα δεδομένα αυτά, το σύνολο του ενεργητικού των επιχειρήσεων κουφωμάτων αλουμινίου σημείωσε αύξηση 7,34%, ενώ στα ξύλινα και συνθετικά κουφώματα αυξήθηκε κατά 10,53% και 12,46% αντίστοιχα το 2007 σε σχέση με το 2006. Τα ίδια κεφάλαια των παραγωγικών επιχειρήσεων κουφωμάτων αλουμινίου αυξήθηκαν το ίδιο έτος κατά 9,27%, ενώ θετική εξέλιξη είχαν και τα ίδια κεφάλαια των επιχειρήσεων παραγωγής ξύλινων και συνθετικών κουφωμάτων, τα οποία σημείωσαν αύξηση 12,61% και 12,33% αντίστοιχα το 2007.
Οι συνολικές πωλήσεις των παραγωγικών εταιρειών κουφωμάτων αλουμινίου, ξύλινων και συνθετικών κουφωμάτων αυξήθηκαν το 2007, σε ποσοστό 4,32%, 22,51% και 10,62% αντιστοίχως. Τέλος, αναφορικά με την κερδοφορία, για τις παραγωγικές επιχειρήσεις κουφωμάτων αλουμινίου και συνθετικών κουφωμάτων τα κέρδη (προ φόρου) εμφάνισαν μείωση 32,86% και 76,48% αντιστοίχως, ενώ αύξηση (174,6%) είχαν τα κέρδη (προ φόρου) των επιχειρήσεων ξύλινων κουφωμάτων το 2007.
